Cara Melabur dalam Saham (dengan Gambar)

2024 Pengarang: Jason Gerald | [email protected]. Diubah suai terakhir: 2023-12-16 11:29

Bukan kebetulan bahawa kebanyakan orang kaya melabur di pasaran saham. Walaupun anda mungkin masih kehilangan wang, melabur di pasaran saham adalah salah satu kaedah terbaik untuk mencapai keselamatan kewangan, kebebasan, dan kekayaan yang akan bertahan selama beberapa generasi. Sama ada anda baru mula menabung atau sudah menubuhkan dana persaraan, wang anda mesti berfungsi dengan berkesan dan tekun seperti yang anda lakukan ketika anda mencuba mendapatkannya. Namun, untuk berjaya di pasaran saham, anda mesti memulakan dengan pemahaman yang kukuh tentang bagaimana pasaran saham berfungsi. Artikel ini akan memandu anda melalui proses membuat keputusan pelaburan dan pada jalan yang betul untuk menjadi pelabur yang berjaya. Artikel ini bertujuan untuk membincangkan cara melabur dalam dunia saham secara khusus. Untuk panduan mengenai stok perdagangan dan dana bersama, cari artikel yang berkaitan.

Langkah

Bahagian 1 dari 3: Menetapkan Matlamat dan Harapan Anda

Langkah 1. Buat senarai keinginan

Untuk menetapkan matlamat, anda harus memikirkan perkara atau pengalaman yang anda mahukan dan memerlukan banyak kos untuk dilakukan. Contohnya, gaya hidup apa yang anda mahukan setelah anda bersara? Adakah anda hanya mahukan barang biasa? Gunakan senarai ini untuk membantu anda menetapkan matlamat untuk langkah seterusnya.

Membuat senarai juga akan membantu anda sekiranya anda ingin menjimatkan wang untuk keperluan masa depan anak-anak anda. Contohnya, adakah anda ingin menghantar anak anda ke sekolah atau universiti swasta? Adakah anda ingin membeli kereta untuk mereka? Adakah anda lebih suka sekolah awam dan menggunakan lebihan wang anda untuk perkara lain? Menetapkan gambaran yang jelas tentang apa yang anda mahukan akan membantu menetapkan matlamat untuk menjimatkan wang dan pelaburan

Langkah 2. Tentukan matlamat kewangan anda

Untuk membuat rancangan pelaburan, anda mesti terlebih dahulu memahami mengapa anda ingin melabur. Dengan kata lain, apa jenis sasaran kewangan yang anda mahukan, dan berapa banyak yang perlu anda laburkan untuk mencapai sasaran tersebut? Matlamat anda semestinya spesifik mungkin, jadi anda tahu apa yang harus dilakukan untuk mencapainya.

Matlamat kewangan yang popular termasuk membeli rumah, membayar pendidikan universiti anak anda, menyediakan dana kecemasan, dan menabung untuk bersara. Daripada menetapkan matlamat umum seperti "memiliki rumah", pilih sasaran tertentu: "Simpan IDR 600 juta untuk wang pendahuluan rumah 3 bilion (kebanyakan pinjaman gadai janji memerlukan pembayaran awal 20 hingga 25% untuk mendapatkan kadar faedah terbaik).
Sebilangan besar penasihat pelaburan akan mengesyorkan agar anda menjimatkan sekurang-kurangnya lapan kali gaji anda untuk keperluan persaraan. Ini akan memastikan anda dapat bersara dengan 85% dari pendapatan tahunan anda. Contohnya, jika anda bersara dengan gaji Rp 8 juta, anda harus berusaha mengumpulkan sekurang-kurangnya Rp 64 juta setiap tahun untuk menampung diri anda dalam persaraan awal.
Gunakan kalkulator tuisyen untuk menentukan berapa banyak wang yang harus anda simpan untuk pendidikan anak anda, berapa banyak yang anda harapkan untuk menyumbang, dan pelbagai jenis bantuan kewangan yang mungkin diperoleh anak anda - berdasarkan pendapatan anda dan jumlah nilai aset anda. Perlu diingat bahawa bayaran ini akan sangat berbeza bergantung pada lokasi anda dan jenis sekolah yang anda mahukan (contohnya swasta, awam, dll.). Ingat juga bahawa perbelanjaan semasa kuliah tidak hanya meliputi kos pendidikan, tetapi juga kos lain, seperti kos asrama, pengangkutan, buku, dan peralatan kuliah.
Ambil kira faktor masa semasa menetapkan matlamat anda. Perkara ini berlaku terutamanya untuk projek jangka panjang seperti dana pencen. Contohnya: John mula menyimpan wang pada usia 20 tahun menggunakan akaun persaraan, dengan kadar faedah 8%. Dia dapat menjimatkan IDR 30 juta setahun untuk 10 tahun ke depan, kemudian berhenti menabung tetapi masih membiarkan wang di akaunnya tidak tersentuh. Ketika berusia 65 tahun, jumlah wangnya berjumlah Rp 6,4 bilion.
Banyak laman web menyediakan "kalkulator simpanan" yang dapat menunjukkan kepada anda berapa banyak pelaburan anda akan berkembang dalam jangka masa dan kadar faedah tertentu. Walaupun laman web ini bukan pengganti nasihat daripada profesional kewangan, kalkulator mereka dapat memberi anda idea kasar untuk memulakan anda.
Setelah anda menetapkan sasaran, gunakan perbezaan kedudukan kewangan anda sekarang dan di masa depan yang anda inginkan, untuk menentukan kadar faedah yang diperlukan untuk mencapai sasaran tersebut.

Langkah 3. Tentukan profil risiko anda

Tindakan yang anda ambil untuk memperoleh faedah sama dengan risiko yang diperlukan. Faktor risiko anda mempunyai dua pemboleh ubah: kemampuan anda untuk mengambil risiko, dan kesediaan anda untuk melakukannya. Terdapat beberapa soalan penting yang harus anda tanyakan pada diri anda pada tahap ini, misalnya:

Tahap kehidupan anda berada di mana? Dengan kata lain, adakah pendapatan anda lebih rendah atau lebih dekat dengan puncak potensi anda?
Adakah anda sanggup mengambil lebih banyak risiko untuk mendapat lebih banyak pulangan?
Berapa lama objektif pelaburan anda?
Bagaimana aset cair (mudah tunai membicarakan perkara-perkara yang dapat segera ditukar menjadi wang) yang anda perlukan untuk mencapai matlamat jangka pendek anda dan mengekalkan simpanan yang mencukupi? Jangan melabur di pasaran saham sehingga anda mempunyai dana kecemasan enam hingga dua belas bulan perbelanjaan hidup. Ini sekiranya anda kehilangan pekerjaan. Sekiranya anda harus melikuidasi saham setelah menyimpannya kurang dari satu tahun, ini bermakna anda hanya membuat spekulasi, bukan melabur.
Sekiranya profil risiko pelaburan berpotensi tidak sesuai dengan tahap toleransi anda, itu bermakna ia tidak sesuai untuk anda. Lupakan saja.
Peruntukan aset anda akan berbeza-beza berdasarkan tahap kehidupan anda. Contohnya, anda mungkin telah melaburkan peratusan yang lebih tinggi di pasaran saham ketika anda masih muda. Sekiranya kerjaya anda stabil dan membayar gaji yang lumayan, maka pekerjaan anda akan menjadi seperti bon: anda boleh bergantung kepadanya untuk memperoleh pendapatan jangka panjang yang stabil. Ini membolehkan anda memperuntukkan lebih banyak di pasaran saham. Sebaliknya, jika pekerjaan anda tidak menjana pendapatan yang stabil, misalnya anda seorang peniaga saham atau broker pelaburan, anda harus memperuntukkan lebih sedikit wang di pasaran saham dan lebih banyak wang untuk mencapai kestabilan dari dana bersama. Walaupun stok menjadikan aset anda berkembang lebih cepat, mereka juga mempunyai lebih banyak risiko. Apabila anda semakin tua, anda boleh beralih ke pelaburan yang lebih stabil, seperti dana bersama.

Langkah 4. Ketahui mengenai pasaran

Luangkan seberapa banyak masa untuk membaca mengenai pasaran saham dan dunia ekonomi pada umumnya. Dengarkan input dan ramalan pakar untuk mengembangkan keadaan ekonomi dan jenis stok berharga. Terdapat beberapa buku pelaburan klasik untuk memulakan anda:

Analisis Pelabur dan Keselamatan Pintar Benjamin Graham adalah buku pelaburan yang sangat baik untuk pemula.
Tafsiran Penyata Kewangan oleh Benjamin Graham dan Spencer B. Meredith. Buku ini mengandungi kaedah ringkas dan cepat untuk membaca penyata kewangan.
Harapan Melabur oleh Alfred Rappaport, Michael J. Mauboussin. Buku yang sangat mudah dibaca ini memberikan perspektif baru mengenai analisis keselamatan dan merupakan pelengkap kepada buku-buku Benjamin Graham.
Saham Biasa dan Keuntungan Tidak Biasa (dan tajuk lain) oleh Philip Fisher. Warren Buffett pernah mengatakan bahawa dia 85 persen Graham dan 15 persen Fisher. Mungkin saja dia meremehkan pengaruh Fisher dalam membentuk gaya investasinya.
"The Essays of Warren Buffett," yang merupakan kumpulan surat tahunan Warren Buffett kepada para pemegang saham. Keseluruhan kekayaan Warren Buffet berasal dari pelaburan, dan dia mempunyai banyak nasihat berguna bagi mereka yang ingin mengikuti jejaknya. Buffett telah menyediakan surat-surat ini untuk dibaca di internet secara percuma: www.berkshirehathaway.com/letters/letters.html.
Teori Nilai Pelaburan oleh John Burr Williams, yang merupakan salah satu buku terbaik ketika membincangkan harga saham.
One Up on Wall Street dan Beating the Street, kedua-duanya ditulis oleh Peter Lynch. Peter adalah pengurus kewangan yang berjaya. Buku-buku ini mudah dibaca, bermaklumat, dan menghiburkan.
Khayalan Popular yang Luar Biasa dan Kegilaan Orang Ramai oleh Charles Mackay dan Kenangan Pengendali Saham oleh William Lefevre. Kedua-dua buku menggunakan contoh kehidupan sebenar untuk menggambarkan bahaya reaksi berlebihan dan ketamakan dalam pasaran saham.
Anda juga boleh mengikuti kursus pelaburan asas atau pemula yang ditawarkan di internet. Kadang kala, kursus ini tersedia secara percuma, ditawarkan oleh syarikat seperti Morningstar dan T. D. Ameritrade. Universiti tertentu, seperti Stanford, menawarkan kursus pelaburan dalam talian.
Pusat pendidikan masyarakat dan orang dewasa juga boleh menyediakan kursus kewangan. Kursus yang mereka tawarkan biasanya percuma atau murah, dan dapat memberi anda gambaran keseluruhan yang kukuh tentang dunia pelaburan. Cari dalam talian untuk mencari kursus di kawasan tempat tinggal anda.
Berlatih "di atas kertas." Berpura-pura membeli dan menjual semula stok menggunakan harga tutup setiap hari. Anda sebenarnya boleh melakukannya di atas kertas, atau anda boleh mendaftar untuk mendapatkan akaun latihan dalam talian percuma di laman web seperti Bagaimana Pasaran Berfungsi. Berlatih akan membantu melatih strategi dan pengetahuan anda, tanpa perlu mengambil risiko kehilangan wang sebenar.

Langkah 5. Rumuskan harapan anda untuk pasaran saham

Sama ada anda seorang profesional atau pemula, langkah ini sukar, kerana ia melibatkan aspek seni dan sains. Anda mesti mengembangkan kemampuan untuk mengumpulkan sejumlah besar data kewangan mengenai prestasi pasaran. Anda juga harus mengembangkan "rasa" dari apa yang ditunjukkan dan tidak ditunjukkan oleh data.

Inilah sebabnya mengapa banyak pelabur membeli stok dari produk yang mereka tahu dan gunakan. Pertimbangkan produk yang anda ada di rumah. Dari apa yang ada di ruang tamu hingga yang ada di dalam peti sejuk, anda pasti mengetahui produk ini dengan baik dan dapat menilai prestasi mereka dengan cepat dan intuitif, dengan membandingkan produk serupa dari pesaing.
Untuk produk rumah, cuba bayangkan keadaan ekonomi yang boleh menghalang anda daripada membelinya, atau membuat anda mencari produk yang lebih baik / berkualiti.
Sekiranya keadaan ekonomi membolehkan orang membeli produk yang anda tahu, ini mungkin menjadi pertimbangan bahawa anda boleh melabur dalam produk tersebut.

Langkah 6. Fokus pemikiran anda

Semasa berusaha mengembangkan harapan umum mengenai keadaan pasaran dan jenis syarikat yang mungkin berjaya dalam keadaan ekonomi semasa atau masa depan, anda harus membuat ramalan di beberapa bidang tertentu, termasuk:

Arah kadar faedah dan inflasi, dan bagaimana ini boleh mempengaruhi pendapatan tetap atau pembelian dana ekuiti. Apabila kadar faedah rendah, akan ada lebih banyak pengguna dan perniagaan yang mempunyai wang. Pengguna mempunyai lebih banyak wang sehingga mereka dapat membeli lebih banyak barang. Ini menjadikan pendapatan syarikat meningkat, sehingga syarikat dapat melabur untuk mengembangkan perniagaannya. Oleh itu, kadar faedah yang lebih rendah akan mengakibatkan kenaikan harga saham. Sebaliknya, kenaikan kadar faedah dapat mengurangkan harga saham. Kadar faedah yang tinggi menjadikan wang pinjaman sukar atau mahal. Pengguna akan menjimatkan lebih banyak dan syarikat akan mempunyai lebih sedikit wang untuk melabur. Kadar pertumbuhan boleh berhenti atau menurun.
Kitaran ekonomi, termasuk pandangan makroekonomi yang luas. Inflasi adalah kenaikan harga secara umum dalam jangka masa tertentu. Inflasi sederhana atau "terkawal" biasanya dianggap baik untuk ekonomi dan pasaran saham. Kadar faedah yang rendah, digabungkan dengan inflasi yang sederhana, akan memberi kesan positif kepada pasaran. Kadar faedah dan deflasi yang tinggi biasanya akan menyebabkan harga saham jatuh.
Keadaan yang dikehendaki dalam sektor ekonomi tertentu, termasuk tinjauan ekonomi mikro. Industri tertentu biasanya dianggap mempunyai prestasi yang baik dalam tempoh pertumbuhan ekonomi, seperti automotif, pembinaan, dan penerbangan. Dalam ekonomi yang kuat, pengguna cenderung merasa yakin dengan masa depan mereka, jadi mereka menghabiskan lebih banyak wang dan membeli lebih banyak barang. Industri dan syarikat ini dianggap sebagai syarikat "kitaran".
Industri lain akan menunjukkan prestasi yang baik dalam ekonomi yang buruk atau merosot. Industri dan syarikat ini biasanya tidak terjejas oleh keadaan ekonomi. Contohnya, keperluan asas dan syarikat insurans, yang kurang dipengaruhi oleh tahap keyakinan pengguna di masa depan, kerana mereka masih perlu membayar insurans elektrik dan kesihatan. Industri dan syarikat ini disebut sebagai perusahaan "defensif" atau "kontrasiklik".

Bahagian 2 dari 3: Membuat Pelaburan

Langkah 1. Tentukan peruntukan aset anda

Dengan kata lain, tentukan berapa banyak wang yang akan anda gunakan dalam pelbagai jenis pelaburan.

Tentukan berapa banyak wang untuk dilaburkan dalam stok, logam berharga, berapa banyak yang akan diperuntukkan kepada alternatif yang lebih agresif, dan berapa banyak yang akan anda simpan sebagai wang tunai dan setara dengannya (mis. Sijil deposit, sijil harta karun, dll.).
Tujuannya di sini adalah untuk menentukan titik permulaan berdasarkan jangkaan pasaran dan toleransi risiko.

Langkah 2. Pilih jenis pelaburan anda

Matlamat "risiko dan hasil" anda akan membantu menghilangkan beberapa pilihan. Sebagai pelabur, anda boleh memilih untuk membeli saham di syarikat individu, seperti Apple atau McDonalds. Ini adalah jenis pelaburan yang paling asas. Pendekatan bottom-up berlaku apabila anda membeli dan menjual setiap saham secara bebas berdasarkan unjuran harga dan dividen masa depan anda. Melabur secara langsung di pasaran saham tidak akan melibatkan kos dana bersama, tetapi memerlukan lebih banyak usaha untuk memastikan tahap kepelbagaian yang baik.

Pilih saham yang paling sesuai dengan keperluan pelaburan anda. Sekiranya anda seorang yang berpendapatan tinggi, mempunyai keperluan sekarang / segera, dan mempunyai toleransi berisiko tinggi, pilih saham yang tidak atau membayar sedikit dividen, tetapi mempunyai kadar pertumbuhan yang diharapkan pada tahap di atas purata.
Dana indeks kos rendah biasanya lebih murah daripada dana yang diuruskan secara aktif. Dana ini menawarkan lebih banyak keselamatan kerana model pelaburannya berdasarkan indeks yang dipercayai dan dijadikan rujukan. Sebagai contoh, dana indeks mungkin memilih tahap prestasi yang mengandungi saham syarikat dalam indeks S&P 500. Dana ini akan digunakan untuk membeli sebahagian besar atau semua aset yang sama, jadi hasilnya akan sama dengan (tetapi tidak melebihi) prestasi pada indeks itu. Pilihan ini dianggap cukup selamat tetapi tidak terlalu menarik. Penasihat saham aktif biasanya tidak mengesyorkan jenis pelaburan ini. Dana indeks boleh sangat sesuai untuk pelabur pemula. Membeli dan menahan "tanpa beban" pada dana indeks kos pertengahan dan menggunakan strategi purata kos telah terbukti berfungsi lebih baik daripada banyak dana bersama aktif dalam jangka panjang. Pilih dana indeks dengan nisbah perbelanjaan-ke-keuntungan tahunan terkecil. Bagi pelabur yang mempunyai pelaburan kurang dari Rp 1 bilion, dana indeks adalah salah satu kaedah terbaik untuk melabur jangka panjang. Namun, jika anda mempunyai lebih dari $ 1 bilion untuk melabur, saham individu biasanya merupakan pilihan yang lebih baik, kerana semua dana tersebut melibatkan kos yang sebanding dengan ukuran aset anda.

Bahkan dana indeks kos rendah, yang hanya mengenakan 0.05% dari nisbah perbelanjaan tahunan, akan menghabiskan sejumlah besar wang dari masa ke masa. Sekiranya kita menganggap keuntungan tahunan adalah 10%, nisbah perbelanjaan Rp 10 bilion akan menelan belanja sekitar Rp 2,36 miliar dalam 30 tahun (bandingkan dengan baki pelaburan Rp 31,5 miliar setelah 30 tahun). Ketahui mengenai membeli saham atau dana bersama untuk maklumat lebih lanjut mengenai sama ada stok individu atau dana bersama lebih sesuai untuk anda.
Dana yang diperdagangkan pertukaran (ETF) adalah sejenis dana indeks yang diperdagangkan seperti saham. ETF tidak dikendalikan (sedangkan stok selalu dibeli dan dijual semula dengan dana yang diuruskan aktif) dan biasanya boleh diperdagangkan tanpa komisen. Anda boleh membeli ETF berdasarkan indeks tertentu, atau pada industri atau komoditi tertentu, seperti emas. ETF adalah pilihan lain yang juga sesuai untuk pelabur pemula.
Anda juga boleh melabur dalam dana bersama yang diuruskan secara aktif. Dana ini mengumpulkan wang dari banyak pelabur dan melaburkannya dalam dua bidang utama: stok dan logam berharga. Pelabur individu kemudian akan membeli saham portfolio. Pengurus dana biasanya membuat portfolio dengan sasaran tertentu, seperti pertumbuhan jangka panjang. Namun, kerana dana ini diuruskan secara aktif (bermaksud pengurus selalu membeli dan menjual saham untuk mencapai sasaran dana mereka), mereka boleh menjadi lebih mahal. Nisbah perbelanjaan dana bersama mungkin melebihi keuntungan dan menghalang pertumbuhan kewangan anda.
Beberapa syarikat menawarkan portfolio khas untuk pelabur persaraan. Ini adalah dana "peruntukan aset" atau "tarikh sasaran" yang akan disesuaikan secara automatik berdasarkan usia. Contohnya, portfolio anda mungkin mengandungi lebih banyak ekuiti ketika anda masih muda, dan secara automatik akan memindahkan lebih banyak ke dana pendapatan tetap ketika anda lebih tua. Dengan kata lain, syarikat-syarikat ini melakukan apa yang akan anda lakukan untuk diri anda seiring bertambahnya usia. Ketahuilah bahawa dana ini biasanya menghasilkan pembayaran yang lebih tinggi daripada dana indeks sederhana dan ETF, tetapi perkhidmatan tidak menawarkan kedua-dua jenis ini.
Anda harus mengambil kira yuran dan juga kos transaksi semasa memilih pelaburan anda. Bayaran dan caj boleh memakan keuntungan anda dan mengurangkan pertumbuhan kewangan anda. Penting untuk mengetahui apa yuran yang akan dikenakan semasa membeli, memegang, atau menjual saham. Bayaran transaksi biasa termasuk komisen, spread soalan-soalan, slip, cukai khas, dan cukai negeri. Untuk pilihan pelaburan dana, kosnya mungkin termasuk yuran pengurusan, tenaga penjualan, penebusan, yuran pertukaran, pengurusan akaun dan perbelanjaan operasi.

Langkah 3. Tentukan nilai intrinsik dan harga yang tepat untuk membayar setiap stok yang menarik perhatian anda

Nilai intrinsik adalah harga saham. Nilai ini boleh berbeza dengan harga saham semasa. Harga yang tepat untuk membayar umumnya merupakan sebahagian kecil dari nilai intrinsik, untuk memberikan margin keselamatan (MOS). Nilai MOS berkisar antara 20 hingga 60 &, bergantung pada tahap ketidakpastian dalam anggaran nilai intrinsik anda. Terdapat banyak teknik yang digunakan untuk menilai stok:

Model diskaun dividen: nilai saham adalah nilai sekarang dari semua dividen masa depannya. Oleh itu, nilai saham = dividen per saham, dibahagikan dengan perbezaan antara nilai diskaun dan kadar pertumbuhan dividen. Sebagai contoh, PT A membayar dividen tahunan sebanyak IDR 10,000 sesaham, yang dijangka meningkat pada 7% setahun. Sekiranya kos awal modal anda (potongan harga) adalah 12%, maka saham PT A bernilai Rp10,000,00 / (. 12 -007) = Rp20,000,00 per saham.
Model aliran tunai terdiskaun (DCF): nilai stok adalah nilai semasa semua aliran tunai masa depan. Jadi, DCF = CF1 / (1 + r) ^ 1 + CF2 / (1 + r) ^ 2 +… + CFn / (1 + r) ^ n, di mana CFn = aliran wang dalam jangka masa tertentu, dan n dan r = kadar diskaun. Pengiraan DCF secara amnya memproyeksikan kadar pertumbuhan aliran dana bebas (yang bermaksud aliran dana operasi tolak perbelanjaan modal) selama 10 tahun ke depan, untuk mengira kadar pertumbuhan dan menganggarkan kadar pertumbuhan terminal, setelah itu digunakan untuk hitung nilai terminal. Kedua-dua nilai ini kemudian ditambahkan bersama untuk mendapatkan nilai saham DCF. Sebagai contoh, jika PT A memiliki FCF Rp20,000.00 / saham, dengan jangkaan pertumbuhan FCF 7% dalam 10 tahun ke depan dan 4% selepas itu, dan kadar potongan 12%, sahamnya akan mempunyai nilai pertumbuhan Rp15.690, 00 dan nilai terminal Rp 16.460, 00 dan nilai Rp 32.150.00 per saham.
Kaedah perbandingan: kaedah ini menilai saham berdasarkan harganya berbanding dengan pendapatan (P / E), nilai buku (P / B), penjualan (P / S), atau aliran tunai (P / CF). Kaedah ini membandingkan nisbah harga saham semasa dengan tahap tertentu yang sesuai serta nisbah purata sejarah stok, untuk menentukan harga jual saham tersebut.

Langkah 4. Beli saham anda

Setelah anda memutuskan stok mana yang hendak dibeli, sudah tiba masanya untuk mewujudkannya. Cari syarikat broker yang memenuhi keperluan anda dan mula membuat pesanan.

Anda boleh membeli broker diskaun, yang akan memesan stok yang ingin anda beli. Anda juga boleh memilih syarikat broker perkhidmatan penuh, syarikat itu mungkin lebih mahal, tetapi syarikat seperti ini akan memberikan maklumat dan panduan. Lakukan peranan anda dengan menyemak laman web mereka dan melihat penilaian prestasi dalam talian orang untuk mencari yang terbaik untuk anda. Faktor yang paling penting untuk dipertimbangkan di sini adalah berapa banyak komisen yang diminta dan berapa bayaran lain yang mungkin ada. Beberapa broker menawarkan perdagangan saham percuma jika portfolio anda mencapai nilai ambang tertentu (mis. Merrill Edge Preferred Rewards), atau jika anda melabur dalam senarai saham pilihan dengan syarikat yang membayar yuran transaksi (mis. Setia3).
Beberapa syarikat menawarkan rancangan pembelian saham langsung (DSPP) yang membolehkan anda membeli stok mereka tanpa perkhidmatan broker. Sekiranya anda merancang membeli dan menahan kos purata, ini mungkin pilihan terbaik anda. Cari dalam talian atau hubungi atau tulis kepada syarikat yang stoknya ingin anda beli, untuk mengetahui sama ada syarikat itu mempunyai rancangan DSPP. Perhatikan jadual kos dan pilih rancangan kos rendah atau tanpa kos.

Langkah 5. Bina portfolio 5 hingga 20 saham yang berbeza untuk tujuan kepelbagaian

Mempelbagaikan pelbagai sektor, industri, ukuran dan gaya syarikat ("kadar pertumbuhan" berbanding "nilai").

Langkah 6. Tahan jangka masa panjang, lima hingga sepuluh tahun, atau lebih lama

Elakkan godaan untuk menjual ketika pasaran mengalami hari, bulan, atau tahun yang buruk. Arah jangka panjang pasaran saham sentiasa meningkat. Sebaliknya, elakkan godaan untuk menjana keuntungan (menjual) jika stok anda telah meningkat 50 peratus atau lebih. Selagi asas syarikat masih bagus, jangan jual (kecuali anda benar-benar memerlukan wang). Walau bagaimanapun, anda masih boleh menjual apabila harga saham benar-benar meningkat dengan peratusan yang tinggi (lihat langkah 3 bahagian ini), atau jika keadaan asas yang terlibat telah berubah secara drastik berbanding ketika anda membeli stok, menjadikan syarikat itu kelihatan seperti untung.

Langkah 7. Melabur secara berkala dan sistematik

Pelaburan menjana kos memerlukan anda membeli rendah dan menjual tinggi. Kaedah ini adalah strategi mudah yang berkesan. Tetapkan peratusan tertentu gaji anda untuk membeli saham.

Ingat bahawa pasaran turun bermaksud peluang membeli. Sekiranya pasaran saham lembab, sekurang-kurangnya 20%, ubah lebih banyak wang menjadi saham. Sekiranya pasaran saham turun 50%, pindahkan semua wang dan logam berharga ke pasaran saham. Ini mungkin terdengar menakutkan, tetapi pasaran selalu berjaya untuk kembali, walaupun semasa kemelesetan antara tahun 1929 dan 1932. Pelabur yang paling berjaya membeli saham ketika mereka "dijual."

Bahagian 3 dari 3: Memantau dan Memelihara Portofolio Anda

Langkah 1. Tentukan tonggak

Menentukan pencapaian yang tepat diperlukan agar anda dapat mengukur prestasi stok jika dibandingkan dengan jangkaan anda. Tetapkan standard untuk berapa banyak pertumbuhan yang anda perlukan untuk setiap jenis pelaburan tertentu agar anda dapat mengekalkan pelaburan anda.

Biasanya poin ini berdasarkan prestasi pelbagai indeks pasaran. Ini membolehkan anda menentukan sama ada prestasi pelaburan anda serta keadaan pasaran umum.
Hasilnya mungkin berlawanan dengan intuitif, tetapi hanya kerana harga saham meningkat bukan bererti pelaburan yang baik, terutama jika ia naik lebih perlahan daripada saham serupa. Sebaliknya, tidak semua pelaburan menurun adalah buruk (terutamanya apabila pelaburan lain yang serupa menunjukkan prestasi yang lebih buruk).

Langkah 2. Bandingkan prestasi dengan jangkaan

Anda harus membandingkan prestasi setiap pelaburan dengan jangkaan yang anda tetapkan untuk menentukan betapa berharganya pilihan anda. Ini juga berlaku ketika anda ingin membuat keputusan mengenai peruntukan aset lain.

Pelaburan yang tidak memenuhi jangkaan harus dijual supaya wang anda dapat dilaburkan di tempat lain, kecuali anda mempunyai alasan yang baik untuk mempercayai bahawa jangkaan anda akan segera dipenuhi.
Luangkan masa untuk pelaburan anda berkembang. Prestasi satu atau tiga tahun tidak bermakna bagi pelabur jangka panjang. Pasaran saham adalah mesin pengundian dalam jangka pendek dan mesin penilaian dalam jangka masa panjang.

Langkah 3. Ketahui dan perbaharui harapan anda

Selepas membeli saham, anda harus memantau prestasi pelaburan anda secara berkala.

Keadaan dan pendapat selalu berubah. Kedua-duanya adalah sebahagian daripada pelaburan. Kuncinya adalah memproses dan menganalisis semua maklumat baru dengan betul dan melaksanakan perubahan yang ditulis berdasarkan panduan pada langkah sebelumnya.
Pertimbangkan sama ada jangkaan pasaran anda betul. Sekiranya tidak, mengapa? Gunakan jawapan untuk mengemas kini jangkaan dan portfolio pelaburan anda.
Pertimbangkan sama ada portfolio anda berprestasi dalam parameter risiko anda. Ada kemungkinan stok anda berkinerja baik, tetapi pelaburannya lebih goyah dan berisiko daripada yang anda jangkakan. Sekiranya anda tidak selesa dengan risiko ini, mungkin sudah tiba masanya anda menukar jenis pelaburan anda.
Pertimbangkan sama ada anda mampu mencapai matlamat yang telah anda tetapkan. Mungkin pelaburan anda berkembang dalam parameter risiko yang boleh diterima, tetapi terlalu lambat untuk memenuhi matlamat anda. Sekiranya ini berlaku, inilah masanya untuk mempertimbangkan pelaburan baru.

Langkah 4. Berhati-hatilah dengan godaan untuk berdagang secara berlebihan

Ingat, anda adalah pelabur, bukan penjudi. Di samping itu, setiap kali anda membuat keuntungan, anda mesti membayar cukai negara. Jangan lupa juga bahawa setiap perdagangan akan mempunyai bayaran broker tertentu.

Elakkan petua stok. Lakukan penyelidikan anda sendiri dan jangan hanya mempercayai petua saham, bahkan dari orang dalam. Warren Buffet mengatakan bahawa dia membuang semua surat yang dihantar kepadanya yang menunjukkan stok tertentu. Dia mengatakan tipter ini dibayar untuk mengatakan perkara baik mengenai saham sehingga syarikat yang memilikinya dapat memperoleh wang.
Jangan memandang serius liputan media mengenai pasaran saham. Fokus untuk melabur dalam jangka panjang (sekurang-kurangnya 20 tahun), dan jangan terganggu oleh perubahan harga jangka pendek.

Langkah 5. Rujuk broker, jurubank atau penasihat pelaburan yang dipercayai sekiranya perlu

Jangan berhenti belajar, dan terus membaca sebanyak mungkin buku dan artikel oleh pakar, yang berjaya melabur dalam jenis pasaran yang menarik minat anda. Baca juga artikel yang membantu anda dalam aspek emosi dan psikologi, sehingga anda dapat mengatasi kenaikan penyertaan dalam pasaran saham. Anda mesti tahu memilih yang terbaik ketika melabur dalam dunia saham, dan walaupun anda membuat keputusan yang bijak, anda masih harus bersedia menghadapi kemungkinan kerugian.

Petua

Wall Street memberi tumpuan kepada jangka pendek. Ini kerana ramalan masa depan sukar dibuat, terutamanya dalam jangka masa yang panjang. Sebilangan besar penganalisis memproyeksikan pendapatan lebih dari sepuluh tahun dan menggunakan analisis aliran tunai terdiskaun untuk menentukan harga sasaran. Anda hanya dapat memanfaatkan pasaran jika anda memegang stok selama bertahun-tahun.
Matlamat penasihat kewangan / broker adalah untuk menjadikan anda sebagai pelanggan agar mereka masih dapat menjana wang daripada anda. Mereka akan menasihati anda untuk mempelbagaikan sehingga portfolio anda mengikut indeks Dow dan S&P 500. Dengan cara itu, mereka akan sentiasa mempunyai alasan untuk mengelak apabila harga saham anda turun. Sebilangan besar broker / penasihat kewangan mempunyai sedikit pengetahuan mengenai ekonomi perniagaan ini. Warren Buffet terkenal kerana dia berkata, "Risiko hanya untuk orang yang tidak tahu apa yang mereka lakukan."
Beli dari syarikat yang tidak mempunyai persaingan sedikit pun. Syarikat penerbangan, peruncit, dan pengeluar automotif sering dianggap sebagai pelaburan jangka panjang yang buruk, kerana industri ini sangat kompetitif. Ini ditunjukkan oleh margin keuntungan yang rendah dalam penyata pendapatan mereka. Secara umum, menjauhkan diri dari industri bermusim atau tren seperti industri runcit dan ketat seperti keperluan asas dan syarikat penerbangan, kecuali pendapatan dan pertumbuhan pendapatan tetap konsisten dalam jangka panjang. Terdapat sangat sedikit seperti ini.
Maklumat adalah jalan utama pelaburan yang berjaya di pasaran saham dan pendapatan tetap. Kuncinya adalah untuk tetap berdisiplin dalam menjalankan penyelidikan dan menganalisis kinerjanya melalui pemantauan dan penyesuaian.
Pertimbangkan bias anda dan jangan biarkan emosi membimbing keputusan anda. Percayalah pada diri sendiri dan prosesnya dan anda akan terus menjadi pelabur yang berjaya.
Ingat, anda tidak menjual kertas dengan naik turun. Anda membeli saham perniagaan. Walau bagaimanapun, faedah kesihatan dan perniagaan dan harga yang akan anda bayar harus menjadi dua faktor yang mempengaruhi keputusan anda.
Cari peluang untuk membeli stok berkualiti tinggi apabila ia rendah. Inilah hakikat pelaburan.
Jangan melihat nilai portfolio anda lebih dari sekali dalam setahun. Sekiranya anda terjebak dengan emosi Wall Street, anda hanya akan tergoda untuk menjual pelaburan yang mungkin sangat menguntungkan dalam jangka masa panjang. Sebelum anda membeli stok, tanyakan pada diri anda soalan ini, "Jika harganya turun, adakah saya akan menjualnya atau adakah saya akan membeli lebih banyak?" Jangan beli jika jawapan anda adalah yang pertama.
Fahami mengapa saham blue chip dianggap sebagai pelaburan yang baik: kualitinya berdasarkan pendapatan dan pertumbuhan pendapatan yang konsisten. Mengenal pasti syarikat di kawasan ini sebelum orang lain akan menghasilkan keuntungan yang lebih besar untuk anda. Ketahui bagaimana menjadi pelabur dari bawah ke atas.
Syarikat nama besar adalah pilihan yang baik. Contohnya termasuk Coca-Cola, Johnson & Johnson, Procter & Gamble, 3M, dan Exxon.
Melabur dalam syarikat yang berorientasikan pemegang saham. Sebilangan besar perniagaan lebih suka menghabiskan keuntungan mereka di jet peribadi untuk CEO mereka daripada membayar dividen. Beberapa bukti yang menunjukkan bahawa syarikat berorientasikan pemegang saham adalah pampasan eksekutif jangka panjang, penerbitan opsyen saham, pelaburan modal yang baik, dasar dividen yang adil, dan nilai EPS dan buku per saham yang terus meningkat.
Pertimbangkan dan cari tahu mengenai rancangan kewangan yang sah yang dapat membantu anda menjimatkan cukai.
Sebelum membeli saham, cuba berniaga "di atas kertas" sebentar. Ini adalah simulasi perdagangan saham. Perhatikan nilai saham, dan perhatikan tindakan jual beli yang akan anda lakukan sekiranya anda benar-benar mula berniaga. Periksa untuk mengetahui apakah keputusan pelaburan anda berjaya. Setelah anda menjumpai sistem yang berkesan dan nampaknya berjaya dan anda merasa selesa dengan cara pasaran berfungsi, cuba berniaga saham sebenar.

Amaran

Hanya melaburkan wang yang sebenarnya tidak diperlukan. Harga saham boleh turun secara drastik dalam jangka pendek, bahkan pelaburan yang kelihatan pintar boleh berubah buruk.
Ketika datang ke wang, orang mungkin berbohong untuk menyelamatkan harga diri mereka. Apabila seseorang memberikan tip yang menarik, ingat bahawa itu hanyalah pendapat. Pertimbangkan sumbernya.
Jangan mencuba masa pasaran dengan meneka bila stok akan berubah arah. Tidak ada seorang pun (kecuali pembohong) yang dapat melakukan ini.
Jangan melakukan perdagangan hari, perdagangan swing, atau perdagangan saham hanya untuk keuntungan jangka pendek. Ingat, semakin banyak anda berniaga, semakin banyak komisen yang anda belanjakan, semakin sedikit keuntungan anda. Di samping itu, keuntungan jangka pendek dikenakan cukai lebih daripada jangka panjang (lebih dari satu tahun). Sebab terbaik untuk mengelakkan perdagangan jangka pendek adalah bahawa kejayaan dalam pasaran saham memerlukan banyak kemahiran, pengetahuan, keberanian dan keberuntungan. Perdagangan ini bukan untuk yang tidak berpengalaman.
Jangan beli stok margin. Harga saham mungkin turun naik secara drastik tanpa amaran, dan menggunakan peningkatan boleh membuat anda keluar dari perniagaan. Jangan beli saham margin dan lihat harga turun 50 peratus atau lebih, meninggalkan anda kerugian, hanya untuk membuat keuntungan apabila harga naik lagi. Membeli stok margin bukan pelaburan, itu adalah spekulasi.
Jangan berniaga secara membabi buta. Dengan kata lain, jangan beli saham yang menawarkan sedikit keuntungan dan kelihatan murah. Sebilangan besar stok terlalu rendah kerana suatu sebab. Hanya kerana saham yang diperdagangkan pada harga di atas $ 100 kini bernilai $ 1, tidak bermaksud ia tidak boleh jatuh lebih jauh. Semua harga saham boleh turun ke sifar, dan banyak kes seperti ini telah berlaku.
Tetap melabur dalam saham, dan jauhkan dari pilihan dan derivatif. Perkara-perkara ini adalah spekulasi, bukan pelaburan. Peluang terbaik anda untuk menjana keuntungan adalah dengan saham. Anda cenderung kehilangan wang melalui pilihan dan juga derivatif.
Jangan gunakan analisis teknikal, yang merupakan teknik untuk peniaga, bukan pelabur. Keberkesanannya sebagai alat pelaburan telah lama diperdebatkan dengan sengit.
Jangan mengambil nasihat pelaburan dari orang seperti itu, terutama dari seseorang yang akan mendapat wang dari perdagangan anda. Orang-orang ini termasuk broker, penasihat, dan juga penganalisis kewangan.
Elakkan "pelaburan momentum". Pelaburan ini adalah amalan membeli saham terlaris yang baru-baru ini sangat berharga. Kaedah ini adalah spekulasi murni, bukan pelaburan, dan tidak akan berfungsi secara konsisten. Tanyakan kepada semua orang soalan anda sendiri yang telah mencuba perdagangan saham syarikat teknologi terlaris pada akhir tahun 1990an.
Jangan terlibat dalam perdagangan orang dalam. Sekiranya anda memperdagangkan stok dengan menggunakan maklumat dalam sebelum maklumat tersebut diumumkan, anda mungkin akan didakwa kerana melakukan konspirasi. Tidak kira berapa banyak wang yang boleh anda hasilkan, tidak berbaloi jika dibandingkan dengan masalah undang-undang yang mungkin boleh anda jalani.